Ed Seykota i cytat na dziś

"One good trejd pay for all"

W wolnym tłumaczeniu...
Jeden dobry trejd płaci za wszystkie straty z nawiązką.

Jak rozpoznać konsolidację

Zgodnie z zasadą "graj z trendem", którą głoszą najwięksi traderzy świata jak Ed Seykota, Warren Buffet i inni, wypadało by omijać konsolidacje (wstrzymywać się od inwestycji w tym czasie). Jak więc wykryć konsolidację i co to jest ta konsolidacja?

Konsolidacja jest to taki stan na rynku kiedy nie widzimy wyraźnego trendu (wzrostów ani spadków). Cena danego instrumentu finansowego porusza się leniwie w prawą stronę (bocznie) nie wyznaczając nowych szczytów i dołków. W fazie konsolidacji najczęściej traconych jest mnóstwo pieniędzy, jedni inwestorzy myślą że będą wzrosty inni że spadki i grają na shorty lub longi uszczuplając sobie w ten sposób konto. Gdy do głosu dojdą emocje i chęć odzyskania utraconego kapitału mamy mieszankę wybuchową.

Na obrazku widzimy WIG20, pierwszym symptomem występowania konsolidacji jest brak nowych dołków w trendzie spadkowym i nowych szczytów w trendzie wzrostowym. Wszystko dzieje się tak jak by na jednym piętrze, cena nie chce wejść na trzecie piętro ani zejść na parter - coś ją trzyma na drugim piętrze i nic na to nie poradzisz. W tym momencie należy czekać no chyba że masz dobry system który zarabia w konsolidacjach.

Piosenka od Ed Seykota

Ed Seykota jest jednym z ludzi któremu się udało zarobić na giełdzie ogromnie pieniądze. Otrzymywał wiele pytań na temat tradingu w końcu zdecydował się na napisanie piosenki która mówi w jaki sposób należy się zachowywać na rynku aby zarabiać pieniądze. Co więcej teść płynąca z tekstu jest wszystkim bardzo dobrze znana np graj z trendem i tnij straty, jednak to są takie proste zasady że niewielu inwestorów je stosuje a w rezultacie tracą pieniądze.



Aktualizacja: 17-paź-2010 20:36
Wspólnymi siłami z Mellonmaker wykonaliśmy tłumaczenie tekstu, może nie jest ono idealne ale zawsze lepsze niż nic. Z biczem i piłą prawdopodobnie chodzi oto że biczem pogania się trend aby rósł do nieba a piłą tnie się straty. Tak więc zapraszam do odsłuchania piosenki

The Whipsaw Song

refren
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, kochany
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, mały
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę
Jeden dobry trend płaci za wszystko.
kochany, trader, mój mały

Banjo (Ride Your Winners): Ujeżdżaj swoich zwycięzców / Graj z trendem
Co robimy kiedy złapaliśmy trend, kochany
Co robimy kiedy złapaliśmy trend, mały
Co robimy kiedy złapaliśmy trend
Ujeżdżamy ten trend aż do końca.
kochany, trader, mój mały

refren
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, kochany
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, mały
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę
Jeden dobry trend płaci za wszystko.
kochany, trader, mój mały


Mandolin (Cut Your Losses): Tnij straty
Co robimy gdy wykazujemy stratę, kochany
Co robimy gdy wykazujemy stratę, mały
Co robimy gdy wykazujemy stratę
Tniemy straty od razu / Straty od razu odrzucamy.
kochany, trader, mój mały

refren
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, kochany
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, mały
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę
Jeden dobry trend płaci za wszystko.
kochany, trader, mój mały

Fiddle (Manage Your Risk): Zarządzaj ryzykiem
Skąd mamy wiedzieć czy nasze ryzyko jest słuszne, kochany
Skąd mamy wiedzieć czy nasze ryzyko jest słuszne, mały
Skąd mamy wiedzieć czy nasze ryzyko jest słuszne
Zarabiamy dużo pieniędzy i możemy spać w nocy
kochany, trader, mój mały

refren
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, kochany
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, mały
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę
Jeden dobry trend płaci za wszystko.
kochany, trader, mój mały


Guitar (Use Stops): Stosuj SL
Co robimy kiedy cena zawraca, kochany
Co robimy kiedy cena zawraca, mały
Co robimy kiedy cena zawraca
Są nasze stop loss więc nie ma nic do roboty
kochany, trader, mój mały

refren
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, kochany
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, mały
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę
Jeden dobry trend płaci za wszystko.
kochany, trader, mój mały

Bass (Stick to the System): Trzymaj się zasad i trzymaj systemu
Co robimy kiedy mamy obsunięcie kapitału
Co robimy gdy jest naprawdę duże
Co robimy gdy jest jeszcze większy
My trzymamy się planu i naciskamy spust
kochany, trader, mój mały

refren
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, kochany
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, mały
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę
Jeden dobry trend płaci za wszystko.
kochany, trader, mój mały


Banjo (File the News): Nie słuchaj analityków / Błędne newsy
Co robimy z gorącymi wiadomościami, kochany
Co robimy z gorącymi wiadomościami, mały
Co robimy z gorącymi wiadomościami
My umieszczamy te "prawdziwe" wiadomości w śmieciach
kochany, trader, mój mały

refren
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, kochany
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę, mały
Ty bierzesz bicz, a ja biorę piłę
Jeden dobry trend płaci za wszystko.
kochany, trader, mój mały

Zalecenia Ed Seykota

Ed Seykota jest jednym z wybitniejszych traderów na świecie. W ciągu dwunastu lat z pięciu tysięcy dolarów zrobił piętnaście milionów dolarów. Co ciekawe zgodził się zarządzać pieniędzmi tylko kilku swoim znajomym a wynagrodzenie brał z wypracowanych zysków a nie jak to ma miejsce w funduszach inwestycyjnych że biorą opłaty bez względy czy wypracują zysk czy stratę.

Oto zasady którymi się kieruje Ed Seykota podczas inwestowania - jego niezbędnik inwestora


1. Graj z trendem
2. Tnij straty
3. Zarządzaj ryzykiem
4. Używaj Stop Loss
5. Trzymaj się systemu i zasad
6. Nie słuchaj tzw newsów - sam podejmuj decyzje

Jest jeszcze jedna zasada którą wyznaje Seykota, zwraca uwagę na to że nawet jak będziemy mieli kilka stratnych pozycji pod rząd to należy trzymać się swoich zasad "jeden dobry trend pokryje wygenerowane straty i jeszcze da nam zarobić".

Wg. mnie należy być ostrożnym co do tej zasady bo co się stanie gdy mamy zły system? W tym momencie może nam pomóc tylko dobre zarządzanie kapitałem.